量化投资的新发展程序化交易技术的最新进展ppt课件.ppt

量化投资的新发展 ——程序化交易技术的最新进展
研发背景
量化投资简介
程序化交易简介
程序化交易发展与现状
策略开发模式的变革
程序化交易策略智能生成系统
原理简介
系统功能演示
功能、性能对比
应用与发展
提纲
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研发背景
量化投资简介
程序化交易简介
程序化交易发展与现状
策略开发模式的变革
程序化交易策略智能生成系统
原理简介
系统功能演示
功能、性能对比
应用与发展
量化投资简介
提纲
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所谓量化投资,简单地说就是利用数学、统计学、信息技术的量化投资方法来管理投资组合。数量化投资的组合构建注重的是对宏观数据、市场行为、企业财务数据、交易数据进行分析,利用数据挖掘技术、统计技术、计算方法等处理数据,以得到最优的投资组合和投资机会。量化投资以先进的数学模型替代人为的主观判断,借助系统强大的信息处理能力,具有更大的投资稳定性,极大地减少投资者情绪波动的影响,避免在市场极度狂热或悲观的情况下做出非理性的投资决策。
量化投资,是利用现代数学理论、金融数据与信息技术方法来管理投资组合、进行投资决策的一种现代化的证券分析方法。
量化投资的本质,是将投资思想通过量化指标、参数设计体现到具体的模型中,让模型对市场进行不带有任何情绪的跟踪。这种跟踪将使得投资的广度和深度都得到很大的拓展。
量化方法更多关注“数字”背后的意义,依靠计算机的帮助,分析数据中的统计特征,从而挖掘出其内在的规律,寻求盈利的方法。
量化投资的概念:
量化投资的本质:
量化投资简介
量化投资策略:
量化投资策略是主动型投资策略的一种,即其认为市场是非有效或弱势有效的从而试图战胜市场以获得超额收益。同时,量化投资策略因为不受到人类思维的局限,因此其覆盖的范围远大于传统主动型投资策略。
无法获得超越市场的收益
建立量化模型,并借助计算机实现策略以获得超额收益
依靠投资人经验判断试图战
胜市场获得超额收益
投资策略
主动型
投资策略
传统主动型投资策略
量化投资
策略
被动型
投资策略
量化投资简介
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尽管量化投资日益受到关注,量化产品发行数量大幅增加,但从目前量化基金所表现的特征看,国内的量化投资发展仍处于起步阶段。
从规模上看量化投资产品总规模仍然较小。
量化类产品投资策略较为单一,缺乏多元化量化策略的支持。
现有量化产品中多数产品投资业绩表现分化,且缺乏稳定性和持续性。
国内量化投资仍处于起步阶段:
量化投资简介
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提纲
研发背景
量化投资简介
程序化交易简介
程序化交易发展与现状
策略开发模式的变革
程序化交易策略智能生成系统
原理简介
系统功能演示
功能、性能对比
应用与发展
程序化交易简介
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程序化交易(Program Trading),是指投资者利用金融工程建模与计算机技术等手段,将自己的金融操作方式构建成量化交易策略,严格地按照所设定的规则,由计算机自动进行交易决策并完成交易操作的交易方式。
程序化交易(Program Trading),是指投资者将交易思想与交易规则模型化,构建成量化交易策略,并由计算机执行策略,实现自动判定买卖时机并下单交易的交易方式。
程序化交易使得量化投资方式由人工向计算机自动化转变。利用量化投资的理论方法与数据挖掘等技术手段构建的交易模型,可以高效捕捉市场的有效信息,对市场进行不带有任何情绪的跟踪,同时产生稳定的投资收益。
程序化交易——量化研究在投资中的具体运用方式:
程序化交易简介